套現一億美元，SEC 對 Do Kwon 的指控揭露 Terra 背後的詐欺黑幕

美國證券交易委員會（SEC）週四（16日）指控 Terra 區塊鏈開發商 Terraform Labs 和其創辦人 Do Kwon 策劃了一場涉及算法穩定幣和其他加密貨幣的加密資產證券詐欺。在向法院提交的指控書中，SEC 提到了關於 Terraform Labs 及其相關代幣運行方式的新指控，包括在 2021 年中對 Terra 穩定幣 UST 脫鉤的秘密救助、Do Kwon 秘密藏匿 1 萬顆比特幣，以及其捏造的虛假業務關係。

外媒 The Block 在報導中彙整了 SEC 在指控書中提到的幾個關鍵指控：

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對 UST 的秘密救助

SEC 指控 Terraform Labs 和 Do Kwon 在美元穩定幣 TerraUSD（UST）的穩定性方面誤導了投資者，並提到該代幣曾在 2021 年 5 月出現脫鉤，並引起了用戶的恐慌。SEC 稱 Do Kwon 當時「秘密地」向第三方求助，指控書中沒有明確指出求助對象的身分。

根據 The Block 報導，兩名知情人士透露 Do Kwon 求助的對象是高頻交易公司 Jump Trading。報導稱該公司當時購買了「大量」UST 以恢復錨定。SEC 文件寫道，當 UST 價格由於這些努力而回升時，Terraform Labs 和 Do Kwon「錯誤和誤導性地向公眾表示 UST 的算法已成功地將 UST 重新與美元掛鉤」。SEC 文件聲稱這家第三方交易公司最終從其與 Terraform Labs 的交易中獲利約 13 億美元。

虛假的業務關係

為了讓人們對 Terra 區塊鏈的能力感到興奮，Kwon 和他的團隊聲稱一家韓國支付公司 Chai 正在使用該區塊鏈來結算數百萬筆交易，SEC 聲稱這完全是捏造的。

Chai 公司由 Daniel Shin Hyun-seung 創立，他也是 Terraform Labs 的創辦人之一。Kwon 是 Chai 公司的董事會成員。據 Forkast News 11 月的報導，Chai 和 Shin 正在接受韓國當局的調查。

SEC 表示，Terraform 和 Kwon 在招攬投資方面做出了關於 Chai 參與的「虛假和誤導性陳述」，在 Kwon 的公開訪談中也有類似的陳述。SEC 還寫道，為了欺騙觀察 Terra 區塊鏈以尋找 Chai 交易證據的人，Kwon 的團隊對一台伺服器進行編程，以接收和處理 Chai 與韓國商家的真實交易數據，然後向 Terraform 區塊鏈發出指令以複製這些交易，讓交易看起來是透過 Terra 區塊鏈完成的。

未註冊證券

SEC 聲稱 UST 和其他與 Terra 相關的代幣是未註冊證券，包括為了在區塊鏈之間移動而創建的打包代幣（Wrapped Token），以及旨在追蹤股票價格變動的鏡像代幣（Ｍirror token）。SEC 表示，Terraform 未註冊這些不同的產品違反了美國證券法規。

SEC 認為屬於「加密資產證券」（Crypto asset securities）的代幣包括 LUNA 代幣、Wrapped LUNA 代幣、UST 代幣、MIR 代幣，以及一種基於證券的交換（Swaps） mAssets（旨在追蹤股票價格的合成資產）。SEC 審查了投訴中的資產，將加密貨幣與豪威測試（Howey Test）的不同方面聯繫起來。

這項投訴可能會成為審判中最受關注的部分，因為加密貨幣行業對 SEC 關於代幣是證券的任何說法都非常敏感。