去中心化金融 ( DeFi ) 是什麼？
去中心化金融 ( DeFi ) 這個新的詞彙在 2019 年席捲傳統金融、科技金融( Fintech )以及虛擬貨幣圈，就連富比士雜誌也多次撰文報導這個新的金融應用。簡單來說，去中心化金融就是平台或機構透過區塊鏈技術或虛擬資產提供不同的個人金融與法人金融服務，而目前大部分的應用仍多聚集在個人消費金融之上，例如支付、借貸、投資等等。
DeFi 如何運用區塊鏈？
舉例來說，現在在市面上買東西可以用 LinePay 進行支付，想要買機汽車可以在網路上透過網路銀行甚至 App 進行貸款，想要投資不同的股票或債券可以透過券商的網路平台進行下單，科技的進步已經為生活帶來許多便利，但往往這中間都還是需要經過銀行與券商這類的第三方服務者獲取服務。而去中心化金融又是如何運用區塊鏈與加密貨幣解決這些問題呢？
1 . 支付
支付一直都是加密貨幣的創造者想要解決的問題，但礙於使用上的不便以及漸漸升高的手續費讓大眾為之卻步，目前有越來越多的開發者希望能解決這格問題，BitPay 致力於將加密貨幣支付變得更簡單，透過方便使用的介面以及低廉手續費吸引商家與消費者使用加密貨幣作為支付和清算的工具，同時，TenX 與 Crypto.com 這類的公司也推出加密貨幣金融卡讓使用者能透過卡使用所連接的虛擬錢包在接受 Visa 的地方使用加密貨幣進行支付，讓加密貨幣的使用變得更親民。
2 . 個人與公司信貸
銀行信用貸款一直過不了審核嗎？現在可以在區塊鏈上面輕鬆獲得信用額度，SALT 是一個新創公司，可以讓借款者以虛擬資產作為抵押申請信用額度，申請者可以依照自己的喜好設定貸款償還期、借款金額與還款方式，只要身份與抵押品符合資格便可馬上獲得信用額度，而且這個平台的資金是由自己提供，利率非常透明且單一。
3 . 投資 – 貸款
購買不同的加密貨幣當作一種投資工具已經不是新鮮事了，以太坊的發明不僅讓開發者能夠透過發出自己的代幣進行募資，募資後代幣購買者也能在不同的去中心化交易所，如 IDEX，自由買賣代幣。但目前加密貨幣波動仍非常的大，一天內的漲跌幅達20%以上也是稀鬆平常的事情，許多人開始尋找加密貨幣的穩定投資方式。於是一些開發者開始利用智能合約建立去中心化的P2P借貸平台，而其中 Nexo、Dharma、ETHLend 及Compound 等項目甚至可以讓投資的人使用穩定幣提供資金，免去了加密貨幣的波動風險，並提供年化平均10%的報酬，相比傳統的債券的報酬來說是相當豐厚，各個平台也規定借款人需要有一定的抵押物進行擔保，保護投資人的資金。
4 . 投資 – 抵押/成為節點
如果你看好特定加密貨幣，除了買著放起來還有什麼辦法可以增加潛在報酬？許多人看好未來比特幣或以太幣的長期發展，並投入資金購買硬體成為礦工節點，但以 PoW 作為認證機制的主鏈對於硬體的要求會日漸增高，但若選擇成為 PoS 的主鏈的節點或進行抵押，可以免除掉昂貴的硬體投入並開始慢慢累積你看好的代幣，例如在 DASH 主鏈上的使用者可以選擇抵押 Dash 代幣成為超級節點，stakingrewards.com指出目前的 DASH 抵押的年化報酬接近 6.5 %，若再乘上加密貨幣本身的潛在漲幅，長期來看也會是一個非常可觀的增值空間。
5 . 抗通膨/國際匯兌風險
委內瑞拉貨幣最近正經歷高度通貨膨脹，這類的新聞讓加密貨幣的簇擁者找到機會宣傳去中心化的加密貨幣的保值性以及高流通性，但不可否認的是，若一個國家的貨幣急速貶值時且美金或兌換所數量不足時，人們可以轉而相信穩定幣與主流加密貨幣的幣值，避免自己手中的財產喪失價值，目前手機與網路相對普及的情況下，大眾多了一個工具可以作為交易媒介，在非常時期快速建立替代的貿易機制。
普羅大眾的金融服務替代選項
去中心化金融的好處是借助區塊鏈技術與網路的普及提供給大眾另一個選項去替代原本只有中心化金融機構能提供的服務，讓原本無法享受到類似服務的人能夠以更便利的方式使用類似的服務，或是以更廉價的方式提供給原本的使用者。但同樣的，去中心化的特性會讓政府或第三方組織難以監控使用者的借貸、投資、支付等行為，容易被有心人士利用，資助不法或不道德的行為，同時，這些平台或公司可能會因為成本的關係而不去考慮購買保險與合規性，最後，若平台出現倒閉或跳票的話，可能也無法透過司法程序進行求償。
去中心化金融是金融科技的延伸，也可能是未來傳統金融與區塊鏈的交集點，最重要的是，去中心化金融已是現在進行式，是可被所有人所使用的科技與服務，並非當年白皮書上空口說白話的 ICO 項目，我們可以期待未來會有銀行或企業透過創造出更多與更全面的 DeFi Application，讓區塊鏈技術真正落實到每個人的生活之中。
延伸閱讀：Facebook 的野望－ 當社交巨頭跨足支付產業
