快訊 – 桑幣區識 Zombit

11/17 星期一

23:05
Tom Lee 領導的 BitMine 上週增持約 5.4 萬顆以太幣，總持倉價值 113 億美元

由知名分析師 Tom Lee 領導的以太幣儲備公司 BitMine 週一宣布，截至 11 月 16 日，其以太幣（ETH）總持有量已達到 3,559,879 顆，依截稿前約 3180 美元幣價計算約值 113 億美元，這意味著該公司在過去一週增持了 54,156 ETH。此外，BitMine 還持有 192 顆比特幣（BTC）、6.07 億美元未支配現金，以及 WLD 儲備上市公司 Eightco 價值 3700 萬美元的股票。該公司目前的加密貨幣、現金與股權總資產價值達 118 億美元。根據 Strategic ETH Reserve 的數據，BitMine 是目前全球最大的以太幣財庫公司，同時也是全球第二大數位資產財庫公司（DAT），其長期目標是取得以太幣總供應量的 5%（目前已達 2.9%）。 https://twitter.com/BitMNR/status/1990431998259736783 BitMine 董事長 Tom Lee 在聲明中表示，自 10 月 10 日的清算事件以來，加密資產價格始終未見明顯回升，而當前這種持續疲弱的走勢帶有一種跡象：似乎有一兩家主要造市商的資產負債表出了問題，正面臨嚴重壓力。 Tom Lee 接著表示：「當一家造市商的資產負債表出現『缺口』時，他們通常會一方面設法籌集資本，另一方面縮減在市場上提供流動性的規模。對加密市場而言，這等同於 QT（量化緊縮），其影響是壓抑價格表現。在 2022 年，這種 QT 效應持續了大約 6 至 8 週。而目前市場很可能正處於相同狀態。」相關報導：《BitMine 董事長 Tom Lee：某做市商存在重大財務缺口，加密市場成投機者狙擊目標》此外，Tom Lee 不認為加密市場已經在本輪「週期」觸頂，他表示公司檢視了五種用來解釋加密價格週期的理論，最後認為其中有兩項因素特別具有解釋力，「而這兩個都表明本輪加密週期的高點很有可能還有 12 至 36 個月才會到來。是的，這與過去週期的走勢有所不同。」
- BitMine
- 數位資產儲備（DAT）
22:09
Strategy 上週花費近 8.36 億美元增持 8178 顆比特幣

比特幣財庫公司 Strategy（前稱為「微策略」）週一宣布，公司在 11 月 10 日至 11 月 16 日期間，花費約 8.356 億美元增持 8178 顆比特幣（BTC），買入均價為 102,171 美元。截至 11 月 16 日，Strategy 總共持有 649,870 顆比特幣，總成本約 483.7 億美元，成本價約 74,433 美元。按截稿前約 93,920 美元幣價計算，這些持倉價值約 610 億美元。此次比特幣增持使用的資金來自 Strategy「按市價發行」（ATM）計畫下，發行以歐元計價的永續特別股 STRE 所得，以及出售 STRF、STRC 和 STRK 股票的收益。 https://twitter.com/Strategy/status/1990411065553731775
- Strategy（微策略）
- 數位資產儲備（DAT）
18:36
數位資產投資產品上週資金外流 20 億美元，為二月以來新高

加密資產管理公司 CoinShares 在週一發布的報告中表示，上週數位資產投資產品錄得 20 億美元的資金流出，為今年二月以來最高的單週淨流出總額。 CoinShares 認為，貨幣政策的不確定性以及加密領域巨鯨們的拋售是近期市場走弱的主要原因。近期幣價的下跌也使得數位資產 ETP 的資產管理規模（AuM）從 10 月初的 2640 億美元高點降至 1910 億美元，跌幅達 27%。來源：CoinShares 各地投資情緒普遍低迷，來自美國的淨流出總額占 97%，達到 19.7 億美元。接著是瑞士和瑞典，分別錄得 3990 萬美元和 2130 萬美元的淨流出。德國投資人反其道而行，將近期的價格走弱視為進場良機，流入加密 ETP 的資金共計 1320 萬美元。就各幣種而言，比特幣 ETP 首當其衝，上週錄得 13.8 億美元的淨流出，三週累計流出金額已相當於其總 AuM 的 2%。同時，做空比特幣投資產品錄得 910 萬美元的淨流入。以太幣的情況在比例上更為嚴重，上週 6.89 億美元的淨流出占其 AuM 的 4%。Solana 與 XRP 基金也分別錄得 830 萬美元與 1550 萬美元的淨流出。來源：CoinShares
- CoinShares
- 加密貨幣 ETF
17:06
紐時：兩年 280 億美元「黑錢」流向大型交易所，幣安、OKX 皆在列

根據國際調查記者同盟（ICIJ）、《紐約時報》及全球 36 家新聞機構的調查，即使加密產業逐漸走向主流，過去兩年內仍有至少 280 億美元「黑錢」流入各大加密貨幣交易所。調查追蹤發現，這些非法資金來自駭客、盜竊者與勒索集團，包括北韓的網路犯罪分子，以及從美國明尼蘇達一路延伸到緬甸的跨國詐騙團伙。調查一再顯示，這些犯罪組織持續把資金轉入全球最大的幾家加密交易所——這些平台讓人們得以將美元、歐元等法幣兌換成比特幣（BTC）、以太幣（ETH）等數位資產。這些「髒錢」的接收方包括全球最大的加密貨幣交易所幣安（Binance）。此外，至少還有 8 家知名交易所也接收來自非法活動的資金，其中包括在美國影響力逐漸擴大的 OKX。調查發現，自從幣安向美國司法部承認洗錢違規後，該交易所依然收到來自柬埔寨企業匯旺集團（Huione Group）的超過 4 億美元存款，而這家公司已被美國財政部標記為涉及犯罪活動。另有 9 億美元在今年從北韓駭客用來洗錢的平台流向幣安的入金帳戶。今年 2 月，OKX 子公司就違反貨幣移轉相關法規與美國司法部達成和解，支付了 5.04 億美元罰款。然而，在隨後的五個月內，該交易所仍收到來自匯旺集團的超過 2.2 億美元存款。根據區塊鏈分析公司 Chainalysis 的數據，2024 年全球加密貨幣交易所至少收到 40 億美元與詐騙相關的資金。紐約時報與國際調查記者同盟訪問了二十多名加密詐騙的受害者，他們遭騙的資金最後都流入幣安、OKX，以及像 Bybit、HTX 等其他大型交易所。去年，流向幣安、OKX 與 Bybit 的超過 5 億美元資金來自「加密貨幣換現櫃檯」（crypto-to-cash desks），這類業者允許民眾把加密貨幣直接換成現金，通常在小型辦公室或店面運作，服務各式客戶。其中許多店家未執行完整的身分驗證流程，也因此成為犯罪者將數位貨幣換成現金的便利洗錢管道。交易所的回應幣安發言人 Heloiza Canassa 表示，安全與合規是公司營運中最重要的支柱，並指出自 2017 年成立以來，幣安已回應超過 24 萬件執法單位的請求，其中僅去年就達 6.5 萬件。對於來自匯旺集團的資金，Canassa 表示交易所無法阻擋或逆轉入金交易，但是一旦可疑存款進入平台，幣安會採取適當行動。 OKX 法務長 Linda Lacewell 表示，公司與執法單位合作，「以協助阻止詐欺與其他非法活動」，並在合規、交易監控與詐欺偵測工具上投入大量資源。她還表示，OKX 早在 5 月之前就已對匯旺集團相關報告中涉及的錢包地址進行「加強交易監控」，並在 10 月已「暫停所有 OKX 錢包與 Huione 之間的互動」。 HTX 未回覆置評請求。Bybit 的發言人則表示，公司採取「對金融犯罪零容忍的嚴格政策」。詐騙資金流向交易所紐約時報的報導中提到了多起與加密貨幣相關的詐騙案件。去年，明尼蘇達州一位父親偶然遇到一個投資機會，在一家於西雅圖與洛杉磯設有辦公室的家族金融公司指示下開始交易加密貨幣。接著，他的資金全數消失，被騙走 150 萬美元。他在三月寫給美國聯邦調查局（FBI）的信中表示：「我和家人在財務上被擊垮，情感上也受到重創。」沒有人追回那筆被騙走的資金。不過，受害者委託的一家加密資料公司分析後發現，仍有超過 50 萬美元最終流入多家大型交易所，其中包括幣安。這種層出不窮的詐騙模式已成為加密產業最大的禍害之一，受害者包含年長投資者、孤獨的單身者，甚至堪薩斯州一家銀行的執行長。根據 FBI 的統計，光是去年，加密貨幣投資詐騙就讓受害者損失高達 58 億美元。最常見的詐騙手法之一被稱為「殺豬盤」（pig butchering），比喻將豬養肥後再宰殺的說法。許多詐騙份子會假裝對受害者產生情感興趣，與對方曖昧互動數天或數週，建立信任後再誘導他們投入詐騙投資。加密貨幣交易所在這個過程中十分關鍵，因為它們提供了方便的「出場管道」，使詐騙者能將非法取得的加密貨幣兌換成現金。多數情況下，犯罪者難以被識別。但在明尼蘇達州的案件中，幣安提供了一扇窺見其內部系統的窗口。在接獲明尼蘇達警方要求後，幣安提供了兩個與該殺豬盤案件相關的帳戶資訊。第一個帳戶在 2023 到 2024 年間的數個月內轉移了超過 700 萬美元，該帳戶檔案中的照片顯示一名站在波浪鐵皮牆前的女子，並記載其住址位於中國某個村莊。另一個帳戶則登記在一名 24 歲、住在緬甸偏鄉的女性名下。在截至 2024 年年中的九個月內，該帳戶轉移超過 200 萬美元，是緬甸平均年薪的一千倍以上。經營一個致力打擊詐騙的非營利組織的前檢察官 Erin West 表示，這些女性看起來是被利用來洗錢的「車手」，其個人資料很可能被詐騙集團蒐集或盜用，用來在幣安開設假帳戶。資料來源
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15:44
日本 FSA 擬大改加密法規：105 種代幣強制揭露、稅率降至 20%

日本金融廳（FSA）正準備大幅調整國內的加密貨幣監管架構，計畫將數位資產重新分類為《金融商品交易法》下的「金融商品」。強制披露加密貨幣資訊根據《朝日新聞》的報導，最新的法案將要求日本境內交易所對上架的 105 種加密貨幣（包括比特幣、以太幣）進行強制性資訊揭露。該法案若通過，交易所將需要揭露包括：是否有可辨識的發行者、資產所使用的區塊鏈技術，以及波動性概況等資料。報導指出，FSA 計畫在 2026 年的日本國會主要會期中提交此加密相關法案以供審議。調整加密貨幣相關稅制另一方面，FSA 也同時推動稅制改革。日本目前將加密貨幣所得視為「雜項所得」，高收入交易者的稅率最高可達 55%，是全球最嚴苛的稅制之一。但新提案希望將這 105 種「核准加密資產」的利得，改為類似股票的課稅方式，即：20% 的固定資本利得稅率。同時，法案也計畫處理加密貨幣市場內線交易的問題。若相關人士獲得非公開資訊，例如即將上架或下架、或是發行方財務惡化等訊息之個人或機構，將被禁止透露或交易相關代幣。日本考慮允許銀行持有比特幣目前由於波動性疑慮，銀行基本上不得持有加密資產，但 FSA 計畫在即將召開的金融審議會中重新檢視這項限制。有消息指出，FSA 正考慮允許日本銀行業取得並持有比特幣等加密貨幣作為投資用途。此外，監管機構也正研究是否應允許銀行集團註冊為持牌加密貨幣交易所，使其能直接向客戶提供交易與託管服務。
- 政策監管
- 日本
12:16
五年 ADA 持有者誤砸低流動池換穩定幣，瞬間慘賠逾 600 萬美元

一名持有 Cardano 原生代幣 ADA 長達五年的區塊鏈用戶疑似因使用流動性不足的交易池來兌換穩定幣，不小心損失了超過 600 萬美元。區塊鏈偵探 ZachXBT 週一稍早指出，錢包地址開頭為「addr1」的長期持有者在週一凌晨把價值 690 萬美元的 1440 萬顆 ADA 兌換成 Cardano 生態美元穩定幣 USDA，結果因為流動性極低，導致價格短暫被急拉，只兌換到 847,695 顆 USDA，虧損了 605 萬美元。鏈上數據顯示，這名 ADA 持有者似乎先做了一筆測試交易，用 4437 顆 ADA 兌換代碼為 USD 的美元穩定幣，然後在 33 秒後就進行了這筆數百萬美元規模的 USDA 兌換。在此之前，這個 Cardano 錢包地址自 2020 年 9 月 13 日以來一直處於休眠狀態。來源：ZachXBT 根據 CoinGecko 的數據，這筆交易似乎推動了 USDA 價格短暫脫鉤至近 4.8 美元。 USDA 發行商 Anzens 也注意到此事，他們在聲明中表示，今天在 Cardano 生態去中心化交易所 Minswap 上發生的「不幸」事件並不是所謂的「USDA 災難」，而是自動造市商（AMM）機制的核心運作原理所導致的結果。當一筆大額交易在流動性深度不足的流動池中被執行時，很可能因 AMM 機制造成非常嚴重的滑價。同樣的情況可能發生在任何代幣或任何交易對上，只要是在流動性不足的池子裡執行交易。 Anzens 強調，在執行大額交易之前，一定要先確認流動性深度。打算執行 USDA 大額交易的用戶可直接聯繫團隊或其他場外交易（OTC）機構來執行。參考來源
11:26
哈佛大舉增持比特幣 ETF！Q3 投資規模提升超 250%，遠超台積電持股部位

哈佛大學在今年八月首度披露買入貝萊德的比特幣現貨 ETF 後，於第三季將其投資規模提升超過 250%。哈佛大舉增持比特幣 ETF 管理該校 570 億美元捐贈基金的 Harvard Management Company 在週五提交的監管文件中披露，截至 9 月 30 日，哈佛持有超過 680 萬股 iShares Bitcoin Trust ETF（IBIT），市值達 4.428 億美元。與哈佛在 8 月首次披露的 IBIT 持倉相比（當時約持有 190 萬股）大幅增加。彭博 ETF 分析師 Eric Balchunas 週五表示，大學捐贈基金買入 ETF 是「非常罕見」且「非常困難」的情況。他指出：「這是 ETF 能獲得的最好形式的背書。」根據 Eric Balchunas 分享的數據，IBIT 是哈佛此次申報中規模最大的投資，也是其「第三季最大的部位增持」。儘管哈佛在 IBIT 的持倉僅占其總捐贈基金的 1%，但仍使哈佛成為該 ETF 的第 16 大持有者。 Balchunas 在 8 月哈佛首次買進 IBIT 後曾評論，向哈佛和耶魯這樣的大學校向來對 ETF 抱持反感，也是所有機構類型中「最難被說服」買 ETF 的。哈佛增加黃金與科技領域曝險數據顯示，哈佛其餘的主要投資集中於美國大型科技企業，包括： Amazon Meta Microsoft Alphabet（Google 母公司）此外，哈佛還新增了對「先買後付」金融科技公司 Klarna 的 1,680 萬美元投資，以及台積電 5,910 萬美元的持股部位。此外，哈佛幾乎將其黃金曝險翻倍，把黃金 ETF「SPDR Gold Shares（GLD）」的持股增加至 661,391 股，市值 2.351 億美元，高於 8 月時的 333,000 股。
10:43
黃金多頭約戰比特幣多頭！ Peter Schiff 稱微策略是「騙局」，邀 Michael Saylor 公開辯論

黃金擁護者 Peter Schiff 於週日稱全球最大的比特幣儲備公司微策略的整個商業模式是「詐騙」，並公開向公司創辦人 Michael Saylor 發起辯論挑戰。 Peter Schiff 是加密貨幣與比特幣最嚴厲的批評者之一，同時也是堅定的黃金倡議者。他近日公開發文挑戰 Michael Saylor 在 12 月於阿拉伯聯合大公國（UAE）杜拜舉行的「幣安區塊鏈週」中進行辯論，並表示不管比特幣最終走向如何，微策略最終都會破產。 https://twitter.com/PeterSchiff/status/1990114632577478751 在另一則 X（推特）貼文中，Schiff 主張：「微策略的商業模式依賴收益導向的基金購買其『高收益』優先股。但這些公佈的收益永遠不會真正被支付。一旦基金經理人意識到這點，他們就會拋售這些優先股。」 Peter Schiff 還公開斷言，微策略將無法再發行更多公司債，並將因此引發所謂的「死亡螺旋」。根據 Bitcoin treasure net 的數據顯示，微策略的 mNAV（公司股價相對其比特幣持倉的溢價）在 11 月跌破 1，至今仍未恢復。投資者通常認為加密貨幣儲備公司健康的 mNAV 應為 2 或以上，才能有足夠的融資能力，如果跌破 1 則可能會面臨賣幣回購股份的壓力。但數據顯示，前五大比特幣儲備上市公司的 mNAV 如今都已跌至 1 以下。
10:04
BitMine 董事長 Tom Lee：某做市商存在重大財務缺口，加密市場成投機者狙擊目標

加密研究機構 Fundstrat 共同創辦人，同時也是以太幣儲備公司 BitMine 董事長的 Tom Lee 週末連續發文，針對加密市場近期的劇烈波動提出觀察。市場遭狙擊，做市商自顧不暇 Tom Lee 認為，當前市場的疲弱並非基本面轉差，而是一個或多個造市商（Market Maker）資產負債表出現「大漏洞」，導致市場遭到某些投機者狙擊，引發連環清算與價格下殺。 https://twitter.com/fundstrat/status/1989749250633166913 他表示，這一輪拋售屬於短期技術性因素，不代表市場前景轉弱。「這種痛苦是短期的嗎？是的。這會改變華爾街在以太坊上建設的超級週期嗎？不會。」但同時，Tom Lee 也提醒市場，現在不是使用槓桿的時候，不要被清算才是重中之重。 ETH 正踏入與 BTC 相同的超級周期在另一篇推文中，Tom Lee 回顧 Fundstrat 自 2017 年向客戶首次推薦比特幣（BTC）以來的市場走勢。當時 BTC 價格約為 1,000 美元，他建議以 1%–2% 的倉位配置。自那之後，比特幣在 8.5 年間經歷： 6 次超過 50% 的回調 3 次超過 75% 的深度下跌然而，即便承受巨大波動，比特幣仍在 2025 年達到自首次推薦以來的百倍漲幅。Tom Lee 表示，真正能享受比特幣超級周期收益的投資人，必須能在人生中承受「存在性恐懼」，並在波動中保持長期持有。 Tom Lee 表示，Crypto 的劇烈波動來自市場對「巨大未來價值」的提前定價，因此疑慮與波動常常並存。他強調，當前的市場調整不應被過度解讀：「我們相信，ETH 正在進入與比特幣當初相同的超級周期。」他再次提醒投資人，加密資產的上升之路永遠不是直線，而是磨練耐性的漫長過程。
09:30
麻吉大哥又爆倉！虧損 358 萬美金後又衝 3,800 ETH 多單

根據鏈上數據顯示，儘管麻吉大哥黃立成在週末期間止損了部分以太幣多單，仍然在昨晚的下跌中再次遭到強制清算。根據鏈上數據顯示，其帳戶在今晨累計遭清算 9,080 ETH，共虧損 294 萬美金。若加上此前麻吉大哥主動割肉止損的部位，麻吉大哥在這波以太幣多單交易中共虧損 357.8 萬美金，過去一週總虧損擴大至約 440 萬美金。帳戶淨值也從上週五的 242 萬美金回落至 43.6 萬美金。然而，只要有本金，麻吉大哥就不會放棄做空。在這波清算之後又重新開單做多以太幣。撰寫本文時，麻吉大哥共持有 3,800 ETH 多單，平均開倉價格為 3,125 美元，清算價 3,069 美元。
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- 麻吉大哥